【高息內房】龍湖半日升4% 變相8厘息短炒有機長揸有利

研究報告 12:19 2022/01/19

上周物管股上周現反彈，不過板塊仍未完全消化行業基本面弱化。欲買物管股除慎選少數強者，買入龍湖集團（00960）並獲派分拆的龍湖智創生活，雖迂迴卻回報吸引。

1月7日龍湖公告分拆龍湖智創生活上市，並已向港交所提交資料。富瑞測算，若公司2022年純利增長50%，給予25倍市盈率，公司市值約在700億港元，為龍湖市值的3成。富瑞再推算，龍湖若將龍湖智創的1成股份派給股東，現價相等於3厘股息率。富瑞重申「買入」評級，目標價47.05元。